Bilbo Reppulin ja kääpiöiden suuri seikkailu huipentuu lopulliseen yhteenottoon, joka ratkaisee koko Keski-maan kohtalon.

Hobitti Bilbon ja kääpiöiden matka jatkuu kohti lohikäärme Smaugin asuinsijoja tutun tuntuisessa tehostevyörytyksessä.

Peter Jackson vie katsojat takaisin Keski-maahan ja suureen seikkailuun.

Julmasti tapettu teinityttö jää outoon välitilaan seuraamaan paitsi perheensä surua, myös murhaajansa edesottamuksia.